多晶硅片盛宴散场了

:徐广福最终还是放弃了硅片制造。

9月7日，这位中国第一批杀入多晶硅领域的富豪创办的大全新能源宣布，为了应对多晶硅硅片日益严峻的市场条件，本月底将退出太阳能硅片制造业务。

在上一轮光伏行业遭遇危机、市场最为低迷的2012年，徐广福都没有放弃，依然保留着硅片制造业务。

对于大全突然宣布的这一消息，一位光伏行业老司机非常感慨：

多晶硅片的盛宴，散场了!当年我们怀揣几百万的支票，走南闯北，四处作揖，只为买400万片多晶硅片，结果都铩羽而归，当年它多牛啊，俱往矣……

一、硅片产能过剩严重到什么程度?

2004年，徐广福将自己创办的“长江电气”更名为“大全集团”，试图从单纯的电气设备涉足其他领域。

他在思考，如何尽快将公司做到百亿产值目标。

在2004年之前，全球多晶硅产业发展平稳，年产量在3万多吨，其中70%以上用于集成电路等传统半导体器件行业。

但是2004年之后因为光伏行业，多晶硅的供应开始逐渐出现紧缺现象。

徐广福发现多晶硅可以帮助他实现百亿级目标，于是在2006年，他在重庆创办了重庆大全新能源，投资建设1500吨产能多晶硅项目。

那一年，发迹于热电的朱共山也选择进入光伏行业，当年计划投资70多亿成立江苏中能硅业科技发展有限公司，在江苏徐州上马多晶硅生产线。

拥有多晶硅，往下游延伸顺理成章。2008年7月，大全新能源决定上马硅片制造业务，第二年就开始投产了。

朱共山将多晶硅往下游延伸到硅片领域是两年以后了。2010年，协鑫开始涉足硅片领域，只花了不足一年，就成为了行业第一。

2011年年底，海外突然开始对我国光伏企业实施“双反”，无锡尚德、江西赛维LDK、河北英利等昔日的明星光伏企业陷入困境。

徐广福的大全新能源当然未能幸免于难。2012年，大全新能源亏损3740万美元，2011年还赚了8720万美元。

尽管如此，徐广福也没有放弃硅片制造业务。一般来说，在光伏行业各环节中，若以营业利润率进行排序，顺序是这样的：多晶硅料>硅片>电池芯片>电池系统安装及服务>电池组件。

2013年7月，国务院发布了《关于促进光伏产业健康发展的若干意见》，将许多濒临死亡的光伏企业从生死的边缘拉了回来。

在各种政策刺激下，徐广福与众多多晶硅、单晶硅企业一样，一边扩张硅料产能，一边扩张硅片产能。

到2015年底的时候，国内硅片总产能还只有61GW左右，但是2017年迅速达到107GW，根据各家企业规划，到2018年底产能将达到143GW，而同期海外产能鲜有扩张。到2018年年底，如果算上海外硅片产能，全球硅片产能将达到170GW左右。

2017年，全球光伏新增装机102GW，同比增长37%，其中中国新增装机53GW，同比暴增53.6%。由于中国市场的刺激，光伏全产业链都赚得盆满钵满。

然而，2018年5月底，国家能源局发布的政策改变了这一切。因为这一政策，中国今年光伏需求将从去年53GW新增装机，萎缩到40GW左右，进而导致今年全球市场新增装机要低于2017年。

一增一减之间，无论是多晶硅还是单晶硅都迎来了冬天。

二、单多晶之争

在过去几年的扩产中，单晶硅与多晶硅市场之争日趋白热化，徐广福的多晶硅片明显处于下风，且产能较小，只有区区1GW左右

2016年春节前夕，隆基股份董事长钟宝申在《中国证券报》上振臂一呼：

2015年是单晶硅重回光伏产业主导地位的起始之年，未来五年内，单晶硅发电成本将明显低于多晶硅，完全主导市场。

于是以隆基和中环为代表单晶硅企业，开始了一轮疾风骤雨般的扩张。

到2017年底的时候，全球光伏企业硅片产能超过20GW的，只有保利协鑫一家。但是2018年底，全球硅片产能超过20GW的，将增加到三家企业，新增了隆基和中环。

隆基硅片产能从2017年的12GW激增到2018年25GW，中环从2017年8GW激增到2018年23GW，且全部都是单晶硅片。

钟宝申振臂一呼的前一年，2015年，多晶硅在国内应用端市场份额达到85%左右，但是中国光伏行业协会统计显示，今年上半年，单晶产品的产量占比明显上升，一些多晶硅片企业受制于设备、资金等因素，陆续停产或破产，6月以来有加速趋势。

今年上半年硅片产量中，单晶硅片已经占据52.7%;电池片产量中，单晶电池片占据41%。而2017年全年，我国单晶硅片和电池片产量占比还分别为31%和32.3%。

三、上游硅料过剩要好于硅片环节

相比于一家家硅片巨无霸公司，大全新能源的多晶硅片业务最后沦落成了“小微公司”。

而且，相比于最近几年新增的产能，大全新能源的硅片生产线并没有技术优势。

徐广福不得不选择退出，抽出精力专营硅料领域。在其最赚钱的多晶硅领域，竞争对手不断蚕食其市场份额。虽然他和朱共山在多晶硅领域同时起步，但是现在协鑫已经将大全新能源远远的甩在了身后。

截至今年7月底，协鑫多晶硅产能高达7.4万吨，大全新能源只有2万吨。

考虑到新疆成本较低，朱共山在2017年4月宣布，决定北上新疆，投资57亿上马6万吨多晶硅产能。