2017配电自动化终端发展现状与竞争格局分析

目前我国配网自动化建设仍局限于试点，其中只有宁波达到了城市全覆盖，但大多数城市仅仅覆盖了部分区域。从试点项目来看，配网自动化的平均投资规模在1．1－1．5亿元左右，覆盖区域平均相当于当地城市的1／3－1／4。

按照投资结构，前瞻对配电自动化终端市场规模做以下预测：2013－2016年，配电终端市场规模从15亿元增长至128亿元，年复合增长率约为60％，市场需求较大。

图表1：2012－2016年我国配电终端市场规模（单位：亿元）

2017年配电自动化终端竞争格局

FTU（馈线终端）和DTU（站所终端）是配电终端的两类主要设备。前瞻对国网公司在各省进行的配电终端招标情况作了初步统计，涵盖北京、山东、安徽、福建、河北、河南、湖南、宁夏、山西、陕西、上海、天津、浙江、重庆、甘肃、青海、四川共计17省市50余批集中招标；这样数据并不是完全统计，但可以帮助分析配电终端市场的大致情况。

据悉，在总共招标的近80000套FTU中，珠海许继获得了40％的份额，这得益于山东市场的出色表现；南瑞系三家公司合计获得26％的份额，整体实力突出；获得100套以上FTU合同的厂家共有20家，有中标业绩的厂商合计26家。FTU合同单价约1．5万／套；总计招标金额约12亿元。

在总共招标的15000多套DTU中，东方电子与珠海许继平分秋色，各获得15％的份额，山东科汇、航天科工、科大智能和南瑞系份额均超10％；获得100套以上DTU合同的厂家共有21家，有中标业绩的厂商合计27家。DTU合同单价约2．5万／套；总计招标金额约4亿元。

图表2：我国FTU终端及DTU终端市场份额（单位：％）

可以看到，较主站系统而言，配电终端市场呈现出“群雄并起”的局面，20多家厂商参与其中，只是在争夺目前10来个亿的细分市场；我们判断，随着国网公司关于智能配电终端标准的制订发布，将会有越来越多的企业瞄准这一市场进军，其中包括电能仪表厂商和一次设备厂商两类；因此我们认为，终端市场很难出现类似主站市场般的寡头竞争格局，将会进入战国时代似的激烈争夺，龙头企业的市场份额很难超过40％；随着国网建设进程的加快，主站、配电终端由公司总部统一集中招标将是发展趋势，竞争必将带来价格的逐步下降，仅能提供终端设备的企业将会面临不小的毛利压力。

“十三五”配电自动化终端前景预测

根据市场情况综合分析，前瞻产业研究院预测各厂商终端份额如下：（1）FTU市场：许继40％、南瑞系30％、积成5％、四方3％、东方3％、科锐5％；（2）DTU市场：许继15％、南瑞系15％、积成4％、四方4％、东方15％、科锐7％。前瞻认为，2014－2016年，许继电气配电终端收入规模分别达到16亿元、32亿元和42亿元；南瑞系分别达到12亿元、24亿元和32亿元。

图表3：2018－2020年中国配电自动化终端厂商业务收入预测（单位：亿元）

作者：蒋平